Для людей, обладающим любым значительным капиталом, вопрос о том, куда вложить деньги в кризис, чтобы их не потерять и, по возможности, преумножить, остается актуальным. В современном мире возможностей для инвестиций множество. При этом предпочтительно выбирать те инструменты, которые подразумевает невысокий риск при умеренном доходе. И, конечно, необходимо придерживаться принципов максимальной диверсификации своих активов.
Банковский депозит
Это наиболее простой и консервативный способ вложения средств. Доходность этого инструмента прямо зависит от ключевой ставки, устанавливаемой Центробанком. С 1 июля 2016 года она равна
10,5%. В случае ее повышения можно рассчитывать на увеличение доходности депозита, в противном случае – уменьшения.
На сегодняшний день банковский вклад дает небольшую доходность относительно уровня инфляции. Банки, входящие в топ-50 крупнейших российских банков, дают не больше 8-10% годовых по самым выгодным депозитам, и то для получения максимальной доходности необходимо вкладывать крупные средства (больше 500 тыс. рублей) и на длительный срок (от 1 года).
Можно вложить средства в небольшие региональные банки, которые активно привлекают инвестиции и поэтому предлагают более выгодные проценты. Но необходимо проследить, чтобы организация имела членство в АСВ, иначе при отзыве лицензии можно остаться без сбережений (напомним, что страхуются вклады суммой не больше 1,4 млн. рублей или эквивалента в валюте).
Как инвестиционный инструмент вклад использовать бесполезно, однако эксперты рекомендуют держать 30-40% сбережений именно в банках: депозиты защищены практически на 100% и обладают хорошей ликвидностью. Это будет финансовая подушка безопасности.
Кроме того, вне зависимости от количества сбережений каждый инвестор должен приобрести доходную карту с cashback и начислением на остаток. Такие карточки предлагает каждый крупный банк. Это позволит экономить на покупках, в том числе, в режиме онлайн, и использовать средства на счете как депозит.
Валюта
После кризиса 2014 года, когда доллар и евро выросли против рубля почти в 2 раза, многие инвесторы предпочитают держать сбережения именно в валюте. Есть как минимум три способа приобрести
«иностранцев»:
• Просто купить валюту в банке и держать дома, что называется,
«под подушкой». Заработать можно на разнице курсов, но при этом она должна быть существенной (не менее 20%), чтобы
«перебить» спрэд.
• Купить валюту и положить на счет в банке. Следует учитывать, что доходность по валютным депозитам минимальная – в топовых банках предлагают 2-3% годовых, и то при крупных вложениях – от 1000 долларов / евро. Если инвестировать меньше, вообще можно получить чисто номинальную ставку – 0,1% в год.
• Открыть позицию на валютном рынке либо приобрести опцион. Такая покупка валюты способна дать больше прибыли, чем простой обмен валюты и пассивное ожидание роста курса. К тому же на валютном рынке можно торговать и на понижение.
В любом случае, при инвестировании в валюту нужно знать, когда покупать и когда продавать. Здесь всё просто – покупать следует при падении курса, продавать – на пике. Это бывает сложно с психологической точки зрения, но только такая стратегия может дать реальный доход.
Накопительное страхование жизни
Этот инструмент сочетает в себе страхование и накопление. Если инвестор – основной кормилец в семье, то такая страховка ему крайне необходима. Кроме того, накопительное страхование часто оформляют на детей, чтобы они к определенной дате имели некий капитал.
Суть страхования в следующем:
• инвестор делает взносы в страховую компанию, их размер установлен в зависимости от количества рисков и суммы, которую планируется накопить, а также срока;
• при наступлении предусмотренного договором страхования случая инвестор (или выгодоприобретатель / наследник) получает полную или частичную выплату;
• если за время действия полиса ничего не произошло, то инвестор получает на руки всю уплаченную сумму плюс накопленный доход.
Размер вознаграждения зависит от страховой компании – кто-то предлагает 3% годовых, а кто-то – и все 10%. Сумма накопленного дохода варьируется, но обычно она небольшая – в пределах 5% годовых, иногда может быть и нулевой результат (при отрицательном он компенсируется до нуля за счет средств компании).
Как серьезный инвестиционный инструмент страховку рассматривать не следует. Но этот инструмент позволяет снизить риски потери работы, инвалидности или смерти, причем в отличие от классического страхования взносы не уходят в
«никуда», а продолжают работать на инвестора.
Драгоценные металлы
Инвестиции в золото традиционно считаются безопасными. Если посмотреть на график стоимости драгметалла, то видно, что оно постоянно росло в цене, однако в последние годы наблюдается нисходящий тренд. Эксперты ожидают разворота уже в ближайшее время, поэтому сейчас, пожалуй, самое удачное время для инвестиций в эту область.
Как лучше всего приобретать золото?
• Слитки – отличный вариант, если хочется подержать золото в руках, но хранить дома его нецелесообразно: есть риски утраты и повреждения. Поэтому слитки чаще всего хранят в банковских сейфах. А это дополнительные расходы, плюс при продаже придется заплатить за экспертизу и уплатить налог.
• ОМС (обезличенный металлический счет) – для частного лица это лучший выбор. Котировки на драгметаллы соответствуют рыночным, значит, если цель – спекуляция, то ОМС эффективнее слитков. Нет нужды хранить и транспортировать металл, а управление (покупку, продажу, обмен) можно производить прямо в онлайн-кабинете. Недостатки: ОМС не страхуются в отличие от депозита, за реализацию с прибылью придется уплатить налог.
• Инвестиционные монеты. Дорожают независимо от курса, так как имеют собственную стоимость. Идеально для коллекционеров и долгосрочных инвесторов.
Ценные бумаги
Покупку зарубежных и отечественных ценных бумаг можно осуществить только через брокера – напрямую у физлиц выхода на фондовые рынки нет. Предпочтительно для этих целей использовать ИИС – помимо дохода, заработать можно на налоговых послаблениях.
В какие бумаги предпочтительнее всего инвестировать?
• Облигации федерального займа. Самые стабильные ценные бумаги, обеспеченные госбюджетом и дающие фиксированную доходность, обычно на уровне 9-12% годовых (чуть выше официальной инфляции). Существуют также облигации муниципальные (выпускаемые городами), субфедеральные (выпускаемые областями), корпоративные (выпускаемые крупными предприятиями). Обычно облигации дают купонный доход 3-5 лет, после чего погашаются по номиналу.
• Российские акции. Для стабильных инвестиций лучше выбирать акции отечественных
«голубых фишек», т.е. корпораций, входящих в индекс ММВБ. Покупать бумаги со спекулятивной целью лучше во время падения их стоимости, а продавать – во время роста, например, незадолго до закрытия реестра. Для получения существенного дивидендного дохода лучше рассматривать акции
«второго эшелона», но они менее надежны.
• Зарубежные акции. Опять-таки, для формирования стабильного портфеля нужно выбирать
«голубые фишки» – компании IT-сферы, фармацевтические концерты и добывающие предприятия. Можно ориентироваться на индекс S&P 500. Следует учесть, что зарубежные компании редко платят дивиденды.
• Еврооблигации. Это акции российских компаний, но эмитированные в зарубежной валюте, не обязательно евро. Заработать можно не только на курсовой разнице стоимости ценных бумаг, но и на росте валюты и дивидендах.
Если инвестор не имеет опыта самостоятельной торговли и не хочет погружаться в тонкости процесса, но зарабатывать на этом рынке желает, ему лучше подыскать подходящую компанию доверительного управления.
Компании доверительного управления
Эти организации можно условно поделить на несколько категорий:
• ПИФы. Это фонды, которые инвестируют в ценные бумаги различных областей производства. Профессиональные управляющие самостоятельно управляют вверенным им капиталом, и большинство ПИФов приносят прибыль. Однако из-за отсутствия должной диверсификации прибыль ПИФов нередко зависит от успехов области, в которую они вкладывают. Так, в 2014-2015 году многие фонды, вкладывающие в отечественные добывающие предприятия, закрыли отчетные периоды с убытком.
• Управляющие компании. Обычно они существуют при банках, брокерах и крупных фондах. Они предлагают инвесторам структурированные продукты с разной степенью защиты капитала и гарантированным доходом. За счет диверсификации и применения разных стратегии УК обычно работают в плюс. Недостаток – высокий уровень вхождения. Обычно требуется инвестиция в размере не менее 100 тыс. рублей.
• Кредитно-потребительские кооперативы и микрофинансовые организации. Это вложения в рынок микрокредитования населения. Как правило, доходность в таких организациях фиксированная, на уровне 26-28% годовых. Минусы – инвестиции не застрахованы, большой порог входа – от 1,5 млн. рублей для физических лиц.
Отметим, что при правильном выборе управляющей компании можно получать доход, сопоставимый с прибыль профессиональных инвесторов, при этом риски довольно умеренные.
Недвижимость
В кризис рынок недвижимости
«проседает» в числе последних, т.е. он довольно стабилен. Сейчас, когда цены на квадратные метры упали, а ставки по ипотеке снижены – самое время вкладывать в недвижимость.
Эффективнее всего показывает себя коммерческая недвижимость по сравнению с жилой, так как:
• цены на нее ниже;
• она более ликвидна;
• ее легко сдать в аренду;
• требуется меньше средств для обслуживания (коммунальные услуги, налоги и т.д.).
Кроме того, при покупке недвижимости можно применять имущественный налоговый вычет. Недостаток: высокий порог входа, необходимость оформлять кредит, сложности с поиском арендаторов.
Вообще, инвестиции в недвижимость – отдельная тема, но как показывает практика, это одно из самых надежных и долгосрочных способов вложения средств.
Бизнес
Существует много способов инвестировать в бизнес. Даже покупка акции или корпоративной облигации по сути инвестиция в производство. В кризис многие предприятия закрываются, но при правильном выборе объектов для инвестиций можно получить неплохую прибыль за счет роста предприятия. Выделяют такие инвестиции:
• В стартапы – это может быть всё, что угодно: серьезное производство, небольшой магазин, агентство праздников, интернет-портал и т.д. Главное – заключить со стартапером договор, который страхует возможные потери. Как показывает статистика, доход дает только 1 стартап из 10, поэтому нужно производить широкую диверсификацию.
• В действующее производство. Такие инвестиции более надежны, так как предприятие уже работает и получает прибыль, но и менее доходные.
• Краудинвестинг. Это хороший вариант для инвесторов, которые не имеют внушительных капиталов, но и наиболее рисковый. В России культура краудинвестинга пока не оформилась, и найти хорошие площадки для коллективных инвестиций довольно сложно.
• Интернет-проекты. Онлайн давно оформился в отдельную финансовую отрасль. Здесь можно инвестировать в интернет-магазины, крупные информационные или развлекательные порталы, биржи труда, соцсети и т.д.
Инвестиции в бизнес довольно рисковые, но только они могут дать доходность с трехзначным, а то и четырехзначным значением.
Интернет-инвестиции
Это самые рисковые и ничем не обеспеченные инвестиции. Профессионалы советуют по возможности избегать их или инвестировать в них небольшую часть капитала – буквально 1-2%. Здесь присутствуют не только торговые, но и неторговые риски – так, площадка, предоставляющая возможность для вложений, может просто пропасть в один
«прекрасный день».
Поясним, куда можно вкладывать, а куда даже лучше не нести свои деньги.
• ПАММ-счета – это счета активных трейдеров на рынке форекс. Большие риски и потенциально ничем не ограниченная прибыль. На свой страх и риск.
• Доверительное управление на рынке бинарных опционов. Аналогично.
• Криптовалюта. В России этот рынок не регулируется и де-факто находится вне закона. Но на вложениях в биткоин, лайткоин, эфириум и другие криптовалюты можно неплохо заработать – как за счет роста стоимости, так и за счет инвестирования в компании ДУ.
• Хайпы. Этой сферы лучше избегать – это обычные пирамиды, которые существуют за счет вкладов других.
ИИС и диверсификация
Государство создает возможности для получения дополнительного дохода при использовании стандартных финансовых инструментов. Речь идет, главным образом, о налоговом вычете при использовании индивидуального инвестиционного счета один из следующих способов:
• за счет возврата уплаченных в бюджет налогов (13% от размера поступлений средств на ИИС), при этом максимальное возможное пополнение ИИС в год составляет 400 тыс. рублей, следовательно, можно возвращать ежегодно до 52 тыс. рублей;
• за счет освобождения от подоходного налога прибыли, которую инвестор заработал за счет ИИС.
Еще один плюс индивидуального инвестиционного счета заключается и в том, что для получения прибыли не обязательно покупать ценные бумаги на все средства. На остаток на счете брокерской компанией начисляется процент – сопоставимый по доходности с обычным банковским вкладом.
Кроме того, необходимо придерживаться принципа максимальной диверсификации. В кризис неизвестно, какой финансовый инструмент даст доходность, а какой принесет исключительно убытки. Эксперты советуют в неспокойное время распределять инвестиционный портфель так:
•
до 60% – консервативные активы (депозиты, ОМС, страховка, ОФЗ, недвижимость);
•
до 30% – умеренные активы (акции, еврооблигации, ПИФы и компании ДУ);
•
до 10% – агрессивные активы (вложения в бизнес, интернет-инвестиции).
Правильно сбалансированный портфель легко позволяет инвестору получить доходность выше инфляции – на уровне
20-25% годовых, и это – при довольно умеренных рисках. На практике же инвесторы редко имеют достаточно большое количество наличных средств, чтобы производить широкую диверсификацию. Поэтому достаточно выбрать 5-6 финансовых инструментов и начинать постепенно инвестировать в них, соблюдая указанную пропорцию, до достижения конечной цели.
Автор статьи © Усачев Александр, CreditVGorode.ru
